Сопровождение финансирования и привлечения средств в ОАЭ
Мы определим, какой маршрут финансирования компания вправе использовать, что каждый из них создаёт для тех, кто уже внутри, и что должно быть одобрено до движения денег.
Pre-emption window
Окно преимущества
30 days
30 дней
Capital change
Изменение капитала
three quarters
три четверти долей
Statutory reserve
Обязательный резерв
5% of net profit
5% чистой прибыли
Когда нужно сопровождение привлечения средств
Пришёл лист условий на подпись
Экономику согласовали на созвоне, а бумага пришла с другой стороны. Что она создаёт для нынешних владельцев, решают её пункты.
Вы собираетесь рассказать о раунде
То, как объявлена возможность, способно втянуть регулятора рынка — Capital Market Authority (CMA), и правило достаёт объявления и из-за границы.
Участник вносит деньги в компанию
Деньги от владельца — это либо долг, либо капитал, и после перевода этого уже никто не решает. Молчание превращается в спор на следующем раунде.
Капитал компании нужно увеличить
Изменение устава и капитала требует большинства, которое вы могли не считать, а один вид изменений требует каждого партнёра.
Партнёр выходит посреди раунда
Продажа доли постороннему запускает срок, в который остальные партнёры вправе войти первыми. Пропустить его — способ сдвинуть закрытие на месяц.
У прежнего инвестора есть права согласия
Условие прошлого раунда способно тихо заблокировать нынешний. Эти права читают до написания новой бумаги, а не находят внутри неё.
Что входит в сопровождение привлечения средств
Деньги приходят несколькими маршрутами, и они не взаимозаменяемы. Правовая форма компании решает, какие инструменты она вправе выпускать, кто их одобряет и что каждый делает с теми, кто уже внутри. Название на листе условий не решает ничего из этого.
Проверка цели или подготовка к тому, что проверят вас, — это юридическая проверка; приведение собственных бумаг в порядок до прихода инвестора — подготовка к инвестициям.
Что вы получаете
- Названный и обоснованный маршрут
- Одобрения в правильном порядке
- Соблюдённые права нынешних владельцев
- Условия инструмента, которые сходятся
- Список закрытия, который держит
Четыре маршрута и что создаёт каждый
Новый капитал
Выпускаются доли или акции, реестр меняется, и все внутри размываются. Нужно то одобрение, которое закон приберёг для изменений капитала, и реестр в итоге обязан говорить то же, что сделка.
Деньги от владельца
Заём участника — это долг: ему нужны условия возврата, очерёдность и решение о том, может ли он позже превратиться в долю.
Заём со стороны
Кредитор приносит ковенанты, обеспечение и права согласия, а обеспечение должно цепляться за то, чем компания и правда владеет.
Право на долю потом
Конвертируемый инструмент откладывает вопрос владения, не снимая его. Механику конвертации и нужные ей одобрения согласуют сейчас.
Что закон закрепляет за вас
- Предлагать ценные бумаги к публичной подписке вправе только публичная акционерная компания, и ни компания, ни лицо внутри страны, в свободной зоне или за границей не вправе публиковать здесь приглашение к подписке без предварительного одобрения органа.
- Партнёр, продающий долю постороннему, уведомляет остальных через управляющего, и у каждого есть 30 дней, чтобы забрать долю по согласованной цене; после этого продавец свободен.
- Изменение устава и изменение капитала требуют партнёров, представляющих не менее трёх четвертей долей, представленных на собрании.
- Финансовые обязательства партнёров нельзя увеличить вообще никак, кроме как их единогласным согласием.
- 5% чистой прибыли уходят в обязательный резерв каждый год, пока резерв не достигнет половины капитала.
Форматы нашей работы
Один раунд от начала до закрытия
От решения о маршруте через одобрения до прихода денег и реестра, который показывает то, что должен.
Только инструмент
Условия уже согласованы коммерчески — мы пишем или проверяем их против того, что компания вправе выпустить.
До объявления
Короткое чтение того, как вы собираетесь дойти до инвесторов, и того, что этот канал втягивает в картину до первой отправки.
Источники: публичная подписка и объявления — статья 32; уведомление о преимущественном праве и 30 дней — статья 80; три четверти и единогласие — статья 101; обязательный резерв — статья 103 Федерального декрет-закона № 32 от 2021 года.
Этапы работы
Для чего деньги — 1 неделя.
Сумма, цель, сроки, что вы способны вернуть и какой долей готовы поделиться. От этих ответов идёт маршрут, а за ним и список одобрений.
Что компания вправе выпустить.
Правовая форма, устав, текущий капитал, имеющийся долг и любое ограничение, поставленное прежним инвестором или кредитором. Здесь отпадает половина короткого списка.
Канал, которым вы пойдёте.
К кому вы обратитесь, как и откуда. Правило о приглашении к подписке достаёт сообщение, сделанное здесь, даже когда оно начинается в другом месте.
Инструмент, написанный под это.
Экономику, управление, права на информацию, конвертацию, обеспечение и выход пишем так, чтобы лист условий, устав и финальный документ говорили одно.
Одобрения по порядку.
Партнёры, управляющие, кредиторы и любой орган, чьё согласие нужно, — в том порядке, который не заставляет переделывать пройденный шаг.
Закрытие и реестр.
Деньги приходят, инструмент выпускается, реестр и книги обновляются, а отчётность, которую вы теперь должны инвестору, начинается с даты, известной обоим.
Наша работа вокруг сделок — в направлении «Сделки и привлечение инвестиций».
FAQ
Обсудить
Задание
Поговорите с нашей командой
Поговорите с нашей командой.
Расскажите нам о своей задаче —
мы поможем вам в этом в любой юрисдикции.